Tilgungsplan erstellen: drei Tilgungsarten im Rechenbeispiel

Was ein Tilgungsplan enthält

Ein Tilgungsplan ist eine Tabelle mit einer Zeile je Zahlungstermin. Jede Zeile zeigt die gesamte Rate, ihren Zinsanteil, ihren Tilgungsanteil und die Restschuld nach der Zahlung. Der Zinsanteil ergibt sich aus der Restschuld vor dem Termin, multipliziert mit dem Zinssatz für die Periode; der Tilgungsanteil ist der Rest der Rate.

Für die Liquiditätsplanung ist die Rate entscheidend, denn sie verlässt das Konto vollständig. Für die Ergebnisplanung zählt nur der Zinsanteil als Aufwand, für die Bilanz die Restschuld. Ein Tilgungsplan liefert alle drei Größen und verbindet damit Liquidität, Ergebnis und Bilanz.

Die drei Tilgungsarten im Vergleich

Annuität berechnen: Formel und Plan über fünf Jahre

Beispiel: 100.000 € Darlehen, 4 % Zins p. a., fünf Jahre, eine Rate pro Jahr.

Die Annuität ergibt sich aus der Formel: Annuität = Darlehensbetrag × (qⁿ × i) ÷ (qⁿ − 1), wobei i der Zinssatz je Periode, q = 1 + i und n die Anzahl der Perioden ist. Im Beispiel ist q⁵ = 1,04⁵ ≈ 1,2166529. Die Annuität beträgt damit 100.000 € × (1,2166529 × 0,04) ÷ 0,2166529 = 22.462,71 €.

Ratentilgung und endfälliges Darlehen im selben Beispiel

Bei der Ratentilgung werden jedes Jahr 20.000 € getilgt; der Zins sinkt von 4.000 € im ersten auf 800 € im letzten Jahr. Das endfällige Darlehen belastet die Liquidität vier Jahre lang nur mit 4.000 € Zinsen, verlangt aber im fünften Jahr 104.000 € auf einmal. Für die Liquiditätsplanung ist das der wichtigste Unterschied: Ein endfälliges Darlehen braucht einen Plan, woher das Geld zur Fälligkeit kommt — aus angesparten Mitteln, einer Anschlussfinanzierung oder einem Verkauf.

Monatliche Raten

In der Praxis werden Darlehen meist monatlich bedient. Die Formel bleibt gleich, nur Zinssatz und Periodenzahl ändern sich: i = 4 % ÷ 12 und n = 60 Monate. Die Monatsrate beträgt dann 1.841,65 €. Im ersten Monat entfallen davon 333,33 € auf Zinsen und 1.508,32 € auf Tilgung. Weil die Restschuld früher sinkt, fallen insgesamt nur rund 10.499 € Zinsen an statt 12.313,55 € bei jährlicher Zahlung. Durch Rundung auf Cent weicht die letzte Rate um wenige Cent ab.

Ob der vertragliche Zins monatlich als ein Zwölftel des Jahreszinses angewendet wird oder nach einer anderen Methode, steht im Darlehensvertrag. Übernehmen Sie für Ihren Plan immer die Rate und die Termine aus dem Vertrag oder dem Tilgungsplan der Bank und gleichen Sie Ihre Rechnung damit ab.

Tilgungsplan in Excel mit RMZ, ZINSZ und KAPZ

• Rate: =RMZ(4%;5;100000) liefert −22.462,71 €; das negative Vorzeichen bedeutet Auszahlung. Für Monatsraten =RMZ(4%/12;60;100000).
• Zinsanteil einer bestimmten Periode: =ZINSZ(4%;1;5;100000) liefert den Zins des ersten Jahres, −4.000 €.
• Tilgungsanteil einer bestimmten Periode: =KAPZ(4%;1;5;100000) liefert die Tilgung des ersten Jahres, −18.462,71 €.
• Restschuld: Vorperiode minus Tilgung; die Summe der Tilgungen muss den Darlehensbetrag ergeben — eine gute Kontrollzeile.
• Für Ratentilgung und endfällige Darlehen genügen einfache Formeln: Zins = Restschuld × Zinssatz, Tilgung = Betrag ÷ Laufzeit bzw. null bis zur Fälligkeit.

Zinsbindung und Kündigungsrechte

Endet die Zinsbindung vor der vollständigen Tilgung, steht zu diesem Zeitpunkt eine Restschuld zur Anschlussfinanzierung an. Sie gehört mit Datum in die Darlehensübersicht, damit die Verhandlung rechtzeitig beginnt. Nach § 489 Abs. 1 Nr. 1 BGB kann der Darlehensnehmer ein Darlehen mit gebundenem Sollzinssatz ganz oder teilweise mit einer Frist von einem Monat zum Ablauf der Zinsbindung kündigen, wenn keine neue Vereinbarung über den Zinssatz getroffen ist.

Unabhängig davon besteht nach § 489 Abs. 1 Nr. 2 BGB ein Kündigungsrecht nach Ablauf von zehn Jahren nach vollständigem Empfang des Darlehens, mit einer Frist von sechs Monaten. Für Darlehen mit veränderlichem Zinssatz gilt nach § 489 Abs. 2 BGB eine Kündigungsmöglichkeit jederzeit mit einer Frist von drei Monaten. Was bei vorzeitiger Rückzahlung außerhalb dieser Rechte gilt, insbesondere eine mögliche Vorfälligkeitsentschädigung, regelt der Vertrag.

Die Darlehensübersicht für mehrere Kredite

So geht es mit liquiditaetsplanung.io

• Annuität, Ratentilgung oder endfällig mit Zins- und Tilgungsanteil je Termin
• Zinsbindung fest oder variabel, Zahlungsrhythmus monatlich bis jährlich
• Geldanlagen wie Festgelder mit Zins und Fälligkeit als Rückfluss in der Vorschau
• Tilgungsplan als CSV, das Modul kostet 25 € monatlich je Arbeitsbereich, finAPI-Anbindungen 5 € je Verbindung

liquiditaetsplanung.io berechnet für aktive Darlehen den vollständigen Tilgungsplan aus den erfassten Konditionen und übernimmt jede Rate als Kapitaldienst in die Liquiditätsvorschau. Fehlen Angaben, um einen Plan aufzustellen — etwa eine Rate, die die Zinsen nicht deckt —, nennt die Darlehensseite die Ursache, statt einen Plan zu schätzen.

Häufige Fragen

Wie berechne ich die Annuität eines Darlehens?

Multiplizieren Sie den Darlehensbetrag mit qⁿ und mit i und teilen Sie das Ergebnis durch qⁿ minus 1; i steht für den Periodenzins, q für 1 + i und n für die Anzahl der Raten. In Excel liefert =RMZ(Zins;Perioden;Betrag) dasselbe Ergebnis. Bei 100.000 €, 4 % und fünf Jahresraten sind es 22.462,71 € pro Jahr.

Was ist günstiger, Annuitätendarlehen oder Ratentilgung?

Bei gleichem Zinssatz und gleicher Laufzeit fallen bei der Ratentilgung weniger Zinsen an, weil die Restschuld anfangs schneller sinkt. Dafür ist die Belastung in den ersten Jahren höher. Welche Variante passt, hängt davon ab, ob die Liquidität eine höhere Anfangsbelastung trägt.

Gehört die Tilgung in die Liquiditätsplanung oder in die GuV?

Die gesamte Rate, also Zins und Tilgung, gehört in die Liquiditätsplanung, weil beides das Konto verlässt. In der GuV steht nur der Zinsanteil als Aufwand. Die Tilgung mindert die Verbindlichkeit in der Bilanz.

Was passiert am Ende der Zinsbindung?

Die zu diesem Zeitpunkt verbleibende Restschuld muss zu neuen Konditionen weiterfinanziert oder zurückgezahlt werden. Nach § 489 Abs. 1 Nr. 1 BGB kann der Darlehensnehmer zum Ablauf der Zinsbindung mit einer Frist von einem Monat kündigen, wenn keine neue Zinsvereinbarung getroffen ist. Planen Sie die Anschlussfinanzierung mehrere Monate im Voraus.

Gibt es Software für Darlehensverwaltung und Tilgungsplanung?

Ja, von Tabellenvorlagen über Buchhaltungssoftware bis zu spezialisierten Liquiditäts- und Treasury-Lösungen. Wichtig ist, dass die Raten nicht nur berechnet, sondern auch automatisch in die Liquiditätsvorschau übernommen werden, damit Darlehensdaten nicht doppelt gepflegt werden.

Warum weicht mein Tilgungsplan von dem der Bank ab?

Häufige Gründe sind eine andere Zinsberechnungsmethode, abweichende Zahlungstermine, ein tilgungsfreier Anlauf oder Rundungen. Maßgeblich sind Vertrag und Tilgungsplan der Bank; übernehmen Sie dort angegebene Raten und Termine.

Quellen und Rechtsstand

Primärquellen für die zentralen Aussagen dieser Seite. Öffnen Sie im Zweifel immer die aktuelle Fassung.

• § 488 BGB — Darlehensvertrag: Zinszahlung und Rückzahlung bei Fälligkeit
• § 489 BGB — Ordentliches Kündigungsrecht des Darlehensnehmers bei Zinsbindungsende und nach zehn Jahren
• § 490 BGB — Außerordentliche Kündigungsrechte

Darlehen erfassen, Tilgungsplan erhalten

Konditionen eintragen, Tilgungsplan berechnen lassen und jede Rate automatisch in der Wochen-Vorschau sehen — 7 Tage kostenlos testen.